↯ 要點總結
Solana 公鏈最早於 2017 年開始研發,致力於提高公鏈延展性,同時保證去中心化和安全性。自 2020 年 DeFi 崛起後,FTX 選擇 Solana 作爲支撐其去中心化金融生態搭建的底層公鏈,而其它成熟的項目也不斷集成 Solana,如公鏈 Terra、預言機 Chainlink、大宗經濟協議 Oxygen Protocol、數據檢索工具 The Graph 等。
TokenInsight
目前,Solana 全球節點達 577 個,總交易量近 16 億次,其上的生態也已覆蓋全面,原生項目達 30 個以上。Solana 上原生項目類型豐富,主要可分爲交易、合成資產、借貸、IDO 平臺、資產管理、衍生品、基礎設施和工具以及 NFT 板塊,其中交易板塊項目數量最多且較爲成熟,包括 Serum、Bonfida 在內的 DEX 已具備一定規模的交易量。總體來說,目前 Solana 上由原生項目和完全遷移至 Solana 的項目組成的生態包含以下幾個特點:
· Solana 上交易類項目數量較多,且交易類項目以 Serum 爲核心,其它協議作爲 Serum 的交易操作界面,和 Serum 共享流動性。交易類項目中包括 NFT 交易市場。
· 合成資產類和借貸類項目與以太坊上的同類項目模式相似,且項目均處於早期,尚未上線。除一般的合成資產鑄造和借貸功能外,Parrot 計劃將支持以以太坊上的 LP Token 在 Solana 上抵押,從而借出資產。
· 資產管理項目中 Solrise Finance 已經上線測試版本。資產管理項目圍繞交易而展開,提供投資組合的創建與管理、自動交易策略的執行等功能。
· 衍生品類的項目包括期權交易、保證金交易、波動率指數和市場預測等,其中僅保證金交易協議 Mango Market 已上線,支持最高 5 倍的槓桿交易。
· 基礎設施類項目主要包括錢包、預言機和開發者工具,其中錢包數量最多且最成熟。Sollet 是 Solana 生態中最常用的錢包。
· NFT 爲娛樂平臺類項目、遊戲和收藏品,其中音樂平臺 Audius 爲從其它公鏈遷移至 Solana 的項目,發展較爲成熟,擁有較多的用戶且已上線通證。
以下爲各個板塊原生項目和完全遷移至 Solana 的項目的整體概覽:
1. 交易
1.0 Serum
Serum isn’t perfect; nothing is. There are fundamental tradeoffs between speed and decentralization; between sophistication and ease of use.
· Serum DEX 是 Solana 公鏈上的核心 DEX。DEX 頁面爲用戶提供 4 種可選功能,最主要的爲 Trade (訂單簿模式交易)功能,用戶可在連接錢包進行交易;同時 Serum DEX 還提供 Swap (AMM 模式),界面設計與操作和 Uniswap 類似;Add market (自行添加市場)功能,允許用戶自帶流動性,爲交易市場增加交易對;以及 Learn (DEX 使用指南)功能。
· 基於 Serum 可創建其它 DEX 應用,如 DEX 操作界面(GUI) Bonfida 和 NFT 交易市場 Solible;
· Serum 目前日交易量爲約 4500 萬美金(4 月 20 日數據)。
1.1 Bonfida
· Bonfida 提供了一個網頁版本的 GUI (圖形用戶界面),用戶可以通過 Bonfida 界面在 Serum 上進行交易,同時 Bonfida 還提供對 Serum 交易數據的分析;
· 目前,有 20 多個團隊在 Serum 上創建 GUI,包括網頁版本和移動版本。Serum 項目方表示,Project Serum 或 Serum Academy 沒有審查任何 DEX,用戶需要自擔風險進行使用;
· Bonfida 是 Serum DEX 的旗艦前端,整合了基於市場訂單和鏈上數據的 TradingView 圖表,致力於爲用戶提供完善的交易體驗;
· API:Bonfida 搭建的 Serum API 可以爲⾏情展⽰平臺以及衆多頭部做市商提供鏈上所有交易數據;
· 交易機器人 : BonfidaBot 是 Solana 鏈上第一個程式化交易機器人,可以幫助⽤戶使⽤技術指標搭建自己的或訂閱其它用戶的交易策略;
· 未來上線:目前團隊正在搭建 Solana 鏈上第一個永續合約協議。
1.2 Raydium
去中心化 DEX,特點:
· 搭建在 Solana 公鏈,速度極快,而且手續費低;
· 承接 Serum 的流動性,並且提供 Orderbook 模式;
· 中心化交易所的體驗。
目前功能:
· Trading:中心化體驗的 DEX 交易,Orderbook;
· Swap:DEX 交易,類似 Uniswap V2 交易模式;
· Farm:提供兩種資產,流動性挖礦,有無常損失,挖礦收益爲 $RAY;
· Fusion:流動性挖礦,但幣種較爲創新並且挖礦收益可以不是 $RAY,可以是其他 Solana 生態的 Token,更準確的說目前支持的都是 FTX 交易所可以交易,在 Solana 上新的項目;
· Staking:單資產質押 $RAY,收益也爲 $RAY;
· 未來要做:Solana 上的 IDO 平臺之一,資質上需要質押 $RAY 纔有資格,最少質押 20 個,爲期至少 7 天。
1.3 SenSwap
具體機制不明,更多信息有待項目方披露。目前只有一句話簡介:第一個搭建在 Serum 和 Solana 上的 AMM。
1.4 LunaDex
去中心化 DEX,特點:
· 搭建在 Solana 上,低延遲、低手續費;
· 集成 Serum 鏈上訂單簿的流動性 ;
· 操作界面優化,提升用戶交易體驗。
目前功能:
· Trade:中心化體驗的 DEX 交易,Orderbook;
· Swap:AMM 交易,類似 UniswapV2 交易模式;
· Stats:交易數據可視化界面。
1.5 Solible
· Solana 和 Serum 上的 NFT 交易市場,2020 年 10 月份上線;
· 類似 OpenSea,用戶可通過 Solible 創建和交易 SLP 標準的 NFT;
· 基於 IPFS 數據存儲和分享網絡,上傳的 NFT 數據源需要是 IPFS 上的;
· 協議和 Bonfida 和 Serum 互通。
1.6 MetaMarket
· Serum 上的 NFT minting & listing;
· 每個用戶可以發行經公示、數量限定的 NFT ;
· 同一個 NFT 的不同序列號可以標價不同,各種參數都可以自定;
· 項目進度:未上線。
1.7 Doce Finance
· 基於 Solana 的去中心化交易所(DEX)和互換協議,支持訂單簿;
· 項目 2021 年 2 月 17 日上線,截止 2021 年 4 月 13 日,總流動性 32,442,064.57 美元。
Solana 生態之 DEX 篇 歡迎 Solana 愛好者、SOL 持有者 惠存
2. 合成資產
2.1 Synthetify
· 抵押 SNY 鑄造合成資產,原理和 Synthetix 一致;
· 合成的資產可在其它 DEX 如 Serum 和 Raydium 交易,也可橋接入其它鏈;
· 2 月 24 號上線了測試網。
2.2 Parrot
· 黑客松第二名的項目,用戶可通過抵押以太坊上獲取的 LP token 在 Solana 上借出資產,如 USDT;
· 同時,協議也將允許用戶通過抵押不同的資產鑄造穩定幣和各種合成資產,並且這些資產間將可以交易。
2.3 Marinade
· 流動性 Staking 協議,黑松客第三名;
· 向 Solana 生態的用戶和項目提供流動性質押;
· 原理介紹:質押 SOL 獲得 mSOL,Marinade 將用戶的 SOL 拿去做 PoS 質押獲取收益獎勵(構建組合去質押)。
· mSOL 可在 AMM 交易,並且可隨時用於贖回 SOL。由於 mSOL 代表了本金和挖礦收益,所以在贖回時,價值要多於質押時的價值。
· 項目介紹:
https://medium.com/marinade-finance/the-first-liquid-staking-solution-on-solana-1fa71d9517ce
3. 借貸:
3.1 Solaris
· 類似 Compound 和 Aave;
· 主推閃電貸,因爲項目方認爲可以在閃電貸基礎上發揮其他 dApps 的潛能,包括套利、清算及清算保護、及時止損 / 止盈的融資融券交易以及投資組合重構;
· 項目未正式上線,暫無官網和 Twitter 信息。
4. IDO 平臺
4.1 Solstarter
· Solana 生態中首個 IDO 平臺,爲初創項目提供去中心化的融資渠道;
· 類似 Polkastarter,其通證爲 SOS,用於獲取項目投資權;
· 項目投資並非最快進入者得,而採用 two tiered auction system,但這個機制到底如何實現沒有披露;
· 目前預設機制:通過質押不同數量的 SOS,參與者進入不同的“權益分配池”。收益池分爲四個等級:質押 25000 個 SOS 進入 50% 權重的 SUPERNOVA (0.002% per SOS);質押 16000 個進入 28% 權重的 RED GIANT (0.00175% per SOS);質押 9000 個進入權重 15% PLANET (0.00166667% per SOS);質押 5000 個進入權重 7% 的 MOON (0.0014% per SOS);
· 未來:以 DAO 形式,治理通證的持有者除了參與協議(Protocol)本身的治理外,還將獲得對不同“權益分配池”定價的權利;
項目進度:未上線。
4.2 Solanium
· 融資平臺;
· 項目目標:中心化的項目孵化 / 啓動推動平臺存在大量的內幕交易,Solanium 的目標是推動去中心化的融資平臺,使得大衆均可創設資金池融資;
· 面向 Solana 生態,集成相關的錢包(鏈接錢包後無需獨立窗口)、去中心化交易所(DEX,鏈接 Serum)和交易管理於一體,形成統一的 UI 界面;
· 通證:SLIM,截止 2021 年 4 月 14 日未發行,未來總供給一億枚。通證分佈和流通供給形式未發佈。通過質押 SLIM 可以獲得不可流通的 xSLIM,xSLIM 可用於分享平臺費用收益,投票以及獲得獨家或早期向融資項目資金池注資的機會。自質押時刻起,xSLIM 數量線性遞減;
· 官方文檔介紹:https://docs.solanium.io/
5. 資產管理
5.1 Solrise Finance
· 資產管理協議,去中心化 Asset Management。五月底上線,Solana DeFi 黑客松第二名,目前處於測試網階段,可以通過 Solana 測試網嘗試功能。
目前功能上對於用戶來說有兩種參與方式:
· 創建自己的 Portfolio,做 Asset Manager,自由組合以下幾種在 Solana 上的資產:USDC、Bitcoin、Ethereum、Ripple、Solana、Serum、SUSHI、LINK、FTT。具體操作上:根據測試網,首先存入 USDC,然後再把 USDC 轉化成其他資產,即管理資產;
· 其他用戶則可以在各種 Portfolio 的基礎上,根據表現選擇一個進行投資。這同時也是用戶參與的第二種方式,即做投資人。投資人蔘與投資的方式也是通過投資 USDC,具體 USDC 被兌換成何種資產以及比例由 Manager 決定。根據現在信息,Manager 可以在任何時候進行調倉,用戶也可以在任何時候進行贖回。
· 目前尚不確定投資組合是否可以進行交易,但大概率上投資組合是可以在 Solana 生態中交易,用戶投資後持有的僅是基金份額; · 目前的階段僅是簡單的基金,但是很容易發展成爲 Solona 生態中的 ETF。
5.2 Step Finance
· 自動交易策略協議。通過數據集成面板,爲用戶提供關於自身在 Solana 生態中各類交易、賬號餘額以及質押收益等信息,對所持 Solana 投資組合有直觀的瞭解;
· DCA (Dollar Cost Averaging )策略:用戶可以指定互換通證類型並設定執行時長,從而實現交易的自動執行。Solana 的低交易費用和高傳輸速度使得 DCA 策略的執行成爲可能;
· 未來項目方還將試圖引進更多交易策略,例如 EMAs (指數移動平均,常用於外匯交易)和 RSI crossover trading (RSI 指標交叉買賣法);
· 聚合 Solana 上 AMM 的流動性;
· 項目進度:推出了測試版
· 4 月 25 號午夜 12 點 HKT,STEP/USDC 會在 Serum 的 AMM 上部署(需要上 Step 的測試網纔有);
· 初始資金比例:200,000 個 USDC/4,000,000 個 STEP。
5.3 DTF
· 資管策略平臺, 基於 Serum,黑客松三等獎 ;
· 功能設計上,能與外部交易所、借貸平臺、AMMs 和資產協議交互;
· 項目進度:未上線,只給了一個鏈接。
5.4 Cope
· 交易員表現分析平臺,COPE 兼具治理通證、效用通證以及質押通證;
· 第一階段:評級,分析交易員的交易行爲進行打分,而後形成前 100 交易員排名,排名按月度更新;
· 第二階段:投資,基於排名生成多種投資策略組合,短期基於 Solana 鏈上的智能合約規則,遠景則是實現跨鏈交易投資;
· 買入或以 SOL 互換獲得 COPE,質押 COPE 獲得報告的閱讀權限(具體實現過程依靠 Twitter 上的自動驗證回覆功能)。關於投資具體實現過程還未披露。
· 項目路線圖:① 連接 Sollet 錢包;② Twitter 自動驗證回覆功能實現;③ COPE 排名前 100 交易員指數生成;④ COPE/SOL 互換實現;⑤ COPE 質押實現;⑥ COPE 治理實現。目前已完成 6 個步驟。
· 白皮書:
https://www.unlimitedcope.com/whitepaper/
6. 衍生品:
6.1 Psyoptions
· 黑客松第一名,期權;
· 項目進度:未上線,公開測試版未發佈;
· PsyOptions 是建立在 Solana 鏈上的美式期權協議。期權發行人需將市場指定金額的標的資產進行鎖定以發行期權。例如,對於標的資產規模爲 100 的 SOL/USDC 期權,需鎖定 100 SOL 以鑄造代表期權的通證。期權發行人將收到兩個 SPL 類型通證。一個代表期權,可以出售獲得收益。另一個代表書面合約,即對標的資產的索賠權,可在到期日交換爲標的資產。
· 截止 4.13,主要信息發佈渠道爲推特,項目方聲稱平臺費用低、交易完成速度快。
6.2 Mango Markets
· 黑客松第一名 ,去中心化 Margin Trading,訂單簿模式;
· 提供保證金交易服務,最高可達到 5 倍槓桿。初始槓桿率(collateraratio)要求爲 120%,相當於 LTV (laon to value) 80%;維持槓桿率爲 110%,低於 110% 標的資產將被清算;
· 相比於借貸協議,如 AAVE 和 Compound,最高提供 2 倍槓桿的保證金交易,Mango 可達到的槓桿水平更高。同時,以太坊有高額的 Gas 費,Mango 的融資費用爲 0 (但伴隨的不利因素是 Mango 沒有資金池來吸收爆倉損失,個戶爆倉將由平臺資金借出方共擔);
· 中心化交易所能提供相似的槓桿水平,但 Mango 項目方認爲融資的便利性會打折扣。
官方信息披露:
https://docs.mango.markets/margin-trading/overview
6.3 Rope
· 核心是構造一個波動率指數產品,ROPE 是治理通證,ROPEV 是指數通證;
· 通證 ROPE 用於治理以及流動性質押,此外 USDC 也可用於流動性質押,其有兩個資金池 the ROPE/USDC LP (liquidity pool)。其開發的 DeFi 波動性指數 ROPEV 將作爲工具,便於用戶在市場範圍內對數字資產進行交易或對沖;
· 根據網站披露的 Roadmap,Rope 2021 年二季度目標中 ROPE 在 Solana 鏈上發行以及 ROPE/USDC 資金池的構築已經完成;
· 未來,關鍵節點報告 2021 年三季度發佈 the ROPEV 指數的技術說明;2021 年四季度 ROPEV 指數上線主網;2022 年用於交易 ROPEV 指數產品的 ROPEx 交易平臺的一系列研發工作。
· https://docs.ropesolana.com/
6.4 Hedgehog
· 預測市場;
· 相比於中心化預測市場,Hedgehog 的流動性資金池由衆多 LP (流動性提供者)提供,相應的 LP 也將獲得收益;
· 項目進度:2021 年 4 月 12 日上線測試版,並開放預測比賽,獎池 1 萬 USDC。4 月 14 日,比賽已結束。
6.5 Hxro.Network
· 中心化預測市場、去中心化衍生品流動性協議;
· 去中心化網絡將支持:標準期權、奇異期權、和 Parimutuel 分彩制;
· 將衍生品交易簡化,只需選擇幣種,選擇到期日,判斷是否到達某一價格,而後根據平臺的定價發起協議即可;
· 根據 Twitter 披露,這一中心化平臺有向 Solana 鏈上轉移成爲 DeFi 項目的計劃;
· 項目進程:中心化交易所已上線,DeFi 化進程未披露;
7. 基礎設施和工具
7.1 Solflare
· 專門面向 Solana 生態的網頁錢包;
· 支持 SOL 和 SPL 的發送與接收,以及 SOL 的質押。截止 2021 年 4 月 14 日,Solana 總質押用戶數 15,925,Solflare 總質押用戶數 7,626;
· 支持 Ledger Nano S 和 Ledger Nano X 這類硬件錢包。
7.2 Sollet
原生錢包,非常難用,體驗很差但是可能是最安全的。
7.3 Phantom
· 錢包,類似 MetaMask,面向 Solana 和 Ethereum;
· 項目進度:未上線,推出測試版;
· 機制介紹:工作原理爲代理用戶創建和管理私鑰,從而實現資金存儲和交易簽署;
· 作爲插件,將 Solana 對象注入到用戶訪問的每個 web 應用程序的 javascript 上下文中。而後,dApps 可以通過這個注入對象與錢包交互,例如請求執行交易權限;
· Phantom 可集成在 Solana 的主要項目中,例如 Serum DEX、Serum Swap (oyster-swap);
· 未來方向:與 Ledger 有合作,未來推出硬件錢包。
7.4 Pyth
· Oracle 解決方案,強調將高頻的現實世界數據鏈接到 Solana 區塊鏈中;
· 進展:開發中,暫無幣,博客僅有兩篇簡單的介紹文章。
7.5 SoproX
· 開發者工具;
協助程序員開發 Solana Rust-based program (SRP) ;
項目進度:未上線。
8. NFT
8.1 Media Network
· 內容分發平臺;
· 是一個開源、去中心化和抗審查的實時流媒體協議。相較於中心化內容分發平臺,Media Network 無需註冊、無 KYC。
· 項目進度:未上線,官方披露在 IDO 時發佈測試版,IDO 時間未披露。
8.2 Audius
· 音樂平臺,項目稱月用戶量達 100 萬;
· 已經發幣,原本就有很多用戶,因用戶增長導致 gas fee 增加、擁堵加劇而從 POA Network 遷移至 Solana 上。
8.3 SOL Surviver
· 通訊應用以及真人快打式的格鬥遊戲(Mortal Kombat style fighting game),其規則很簡單,雙方輸入一個哈希值以選擇攻擊 / 格擋 / 反擊 / 嘲諷四種動作之一,在雙方都確定後,任意一方可以選擇先揭示自己的選擇,而另一方將有十秒的時間來揭示自己的選擇。
· https://solana.com/ecosystem/solsurvivor
8.4 Star Atlas
· 將傳統遊戲機制與 NFT 市場和區塊鏈資產所有權等區塊鏈機制相結合。
· 白皮書:https://staratlas.com/files/star-atlas-white-paper.pdf
8.5 Kreechures
· NFT 收藏品,每 12 分鐘生成一個。數量有限,無法購買,只能在登記階段通過註冊登記獲得。目前登記階段已經結束。
· Kreechures 可通過訓練和遊戲競技升級,Kreechures 的升級可賺取 $KIN,$KIN 同時也是遊戲中用於支付費用的通證。
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