8 月 25 日晚間，螞蟻集團向上交所科創板遞交上市招股說明書（申報稿），並同步向香港聯交所遞交 A1 招股申請文件 (A1 Application Proof)，邁出 A+H 上市關鍵一步。
招股文件顯示，螞蟻集團擬在 A 股和 H 股發行的新股數量合計不低於發行後總股本的 10%，發行後總股本不低於 300.3897 億股（綠鞋前），意味着將發行不低於 30 億股新股。
招股文件顯示，螞蟻集團 2019 年全年營收 1206 億元，淨利潤爲 180.7 億元；今年 1-6 月，螞蟻營收 725 億元，其中數字金融科技服務收入佔比超六成。
2018 年螞蟻集團 C 輪融資時，根據公開報道其估值已經達到 1500 億美元。近日，就在其上市前夕，螞蟻集團的高層發生變更，張勇、彭蕾、武衛退出董事行列，新增程立、胡祖六、蔣芳、郝荃、黃益平 5 人爲董事。
A+H 發行後總股本不低於 300 億股
招股文件顯示，螞蟻集團擬在 A 股和 H 股發行的新股數量合計不低於發行後總股本的 10%，發行後總股本不低於 300.3897 億股（綠鞋前），意味着將發行不低於 30 億股新股。本次 A 股發行可引入綠鞋機制，超額配售權最高不超過 15%。
就在 7 月 20 日，螞蟻集團宣佈 A+H 上市計劃。彼時，螞蟻集團董事長井賢棟表示：科創板和港交所推出了一些列改革和創新舉措，爲新經濟公司能更好地獲得資本市場支持包括國際資本支持創造了良好條件，很高興能有機會參與其中。他表示“上市可以讓我們更透明地面對世界，面對公衆。”
從 7 月 20 日到目前，短短一個月，螞蟻集團便披露了其上市招股書，進展可謂“神速”。
儘管每股發行價格和目標估值尚未確定，但市場普遍相信，螞蟻將大概率創下近年來全球最大規模的 IPO 之一。2018 年螞蟻集團 C 輪融資時，根據公開報道其估值已經達到 1500 億美元。
根據招股文件顯示，螞蟻募集的資金將主要用來做三件大事：最大的比例即 40% 將用於創新和科技的投入，其次是助力商家發展和數字經濟升級，以及加強全球合作並助力全球可持續發展等。
值得一提的是，就在其上市前夕，螞蟻集團的高管層發生變更。啓信寶顯示，張勇、彭蕾、武衛退出董事行列，新增程立、胡祖六、蔣芳、郝荃、黃益平 5 人爲董事。
去年淨利潤達到 180.7 億元
記者注意到，在此次招股書中，螞蟻集團首次系統性地公佈了股權架構、業務版圖、收入結構、以及未來商業藍圖等核心信息。
招股文件顯示，2019 年度，螞蟻集團實現淨利潤 180.72 億元。在今年上半年，螞蟻集團實現營收 725.28 億元，實現淨利潤 219.23 億元，歸母淨利潤達到 212.34 億元。
此外，招股書還披露了螞蟻集團幾個重要子公司的財務數據。2019 年年度，支付寶（中國）網絡技術有限公司（以下簡稱爲“支付寶”）的總資產達到 476.16 億元，淨利潤爲 1.198 億元。今年上半年，支付寶的總資產爲 558.58 億元，淨利潤爲 3.13 億元。
此外，螞蟻集團持股 100% 的小貸公司：重慶市螞蟻小微小額貸款有限公司（以下簡稱爲：“重慶螞蟻小貸公司”）在 2019 年年度的總資產爲 328.2 億元，淨資產達到 171.44 億元，淨利潤爲 15.79 億元。截至今年上半年，重慶螞蟻小貸公司實現淨利潤 4.33 億元。
資料顯示，重慶螞蟻小貸公司屬於螞蟻集團的數字金融科技平臺板塊中的微貸科技平臺，主要開展小額貸款及相關技術服務。
股權方面，截至該招股說明書籤署之日，杭州君瀚股權投資合夥企業 (有限合夥)（以下簡稱爲：“杭州君瀚”）直接持有螞蟻集團 29.8621% 的股份，杭州君澳股權投資合夥企業 (有限合夥)（以下簡稱爲：“杭州君澳”）直接持有螞蟻集團 20.6556% 的股份，兩者合計持有發行人 50.5177% 的股份。杭州雲鉑爲杭州君瀚和杭州君澳的普通合夥人和執行事務合夥人，杭州君瀚和杭州君澳同受杭州雲鉑控制，杭州君瀚及杭州君澳共同爲螞蟻集團控股股東。
此外，馬雲個人持有 26.77 億股螞蟻股份，意味着上市後的持股比例不超過 8.8%。馬雲還宣佈捐出其持有的 6.1 億股螞蟻股份，委託杭州雲鉑未來捐贈給他指定的公益組織。
是科技公司還是金融公司？
招股文件顯示，2019 年螞蟻集團營收爲 1206.18 億元，突破千億大關，2018 年這一數字爲 857.22 億元，同比增幅超過 40%。今年 1-6 月，螞蟻營收 725 億元，同比增幅超過 38%。
同時，招股文件還披露了螞蟻的營收構成，這也讓螞蟻到底是科技公司還是金融公司的爭議有了確定的答案。數據顯示，螞蟻集團的營收總共有數字支付與商家服務、數字金融科技服務、創新業務及其他三大門類構成，2020 年 1-6 月三大項佔比分別爲 35.86%、63.39% 和 0.75%。螞蟻在數字金融領域採取的是開放平臺策略，通過爲金融機構輸出技術服務獲得收入，因此和螞蟻鏈等創新業務這兩大類，均屬於技術收入。兩項合計，螞蟻來自科技服務的收入超過 64%。
既爲科技公司，那麼對於上市所募集的資金，顯然也是主要用於科技創新。據瞭解，螞蟻此次募集資金將主要用於三個方向：支持創新和科技投入、助力數字經濟升級、加強全球合作並助力全球可持續發展。
招股書顯示，在過去三年，螞蟻在科技創新的重金投入有慣例可循。2017 年至 2019 年，螞蟻的研發費用分別爲 47.89 億、69.03 億、以及 106.05 億。同比來看，研發費用在 2018 年同比增長 44.14%，2019 年進一步增長 53.63%。
與之一起披露的，還有螞蟻的科研成績單：2020 年 1-6 月科技服務收入佔比超過六成；區塊鏈相關技術專利申請數量連續四年全球第一；與隱私科技相關的專利數量全球第二；在職員工中超過 60% 以上是技術人員，超過谷歌和亞馬遜等頂級科技公司；積累了包括區塊鏈、IoT、人工智能、安全及風控在內的領先技術能力等等。
數字經濟與區塊鏈 50 人名師計劃
源於由中國通信工業協會區塊鏈專委會整合資源，旗點商學院組織的工信部中小企業局三送服務中小企業微課：區塊鏈專輯活動，正在推廣到全國各地中小企業局公共服務平臺，致力幫助更多優秀的區塊鏈產業落地案例宣傳推廣，幫助更多優秀區塊鏈案例實戰專家行業發聲。
一、指導單位：中國通信工業協會
二、學術支持：清華大學互聯網產業研究院、北大博雅教育研究院
三、主辦：中國通信工業協會區塊鏈專委會 中國高科技產業化研究會區塊鏈產業聯盟 中國通信工業協會兩化融合委員會 中國移動通信聯合會移動應用專委會
四、聯合主辦：中關村區塊鏈產業聯盟 廣東省粵港澳經貿促進會數字經濟專業委員會、福建省區塊鏈協會、青島市區塊鏈商會、深圳區塊鏈產業聯盟、杭州區塊鏈協會、重慶區塊鏈協會 南京市區塊鏈產業聯盟、深圳市南山區塊鏈協會、
五、特邀聯合主辦：DTI 全球數字貿易基礎設施中國區生態
六、特邀檢測機構：區塊鏈安全技術檢測中心
七、特邀技術支持：超級賬本
八、承辦：旗點商學院 青島鏈灣研究院
九、聯合發佈：區塊鏈風雲榜
十、特邀傳統媒體：證券日報、中國商界
十一、特邀行業媒體：火鳥財經
十二、特邀電視媒體：《聚焦區塊鏈》
十三、特邀培訓機構：柏鏈教育
十四、視頻製作：華數控股
繁體中文
简体中文
English
日本語
Español